En windows 7..

REDUCIR DISTANCIA HORIZONTAL ENTRE ICONOS

Inicio->Panel de Control->Propiedades de Pantalla->Apariencia->Opciones Avanzadas->
Opciones Avanzadas de apariencia->Elemento->Espacio entre Iconos (horizontal): por defecto 43, cambiar a 30 u otra.

REDUCIR DISTANCIA VERTICAL ENTRE ICONOS

Inicio->Panel de Control->Propiedades de Pantalla->Apariencia->Opciones Avanzadas->
Opciones Avanzadas de apariencia->Elemento->Espacio entre Iconos (vertical): por defecto 43, cambiar a 30 u otra.